株式クラウドファンディング：クールなコンセプトだが、投資すべきか？

therunofsummer

クラウドファンディングはクールなコンセプトです。普通の人たちは、大金を払っている大人が興味を持っていないときにお金を貸しています。いくつかの途上国では、中小企業経営者を貧困から救うことができました。また、投資家は、投資家の皆様に、新しい投資家の立ち上げと資金調達に参加できる機会を提供しています。

さて、あなたは数ドルの余裕があれば、あなたの友人が始まったすばらしい新しいビジネスに投資することができ、理論的には成功を収めていくことができます。これは、投資家や新興企業の勝利のように聞こえるかもしれませんが、参加する前に慎重に考えなければなりません。

就業規則

2012年に成功したビジネススタートアップ法のJumpstartは、ベンチャーキャピタリストには魅力的ではなく、公的に取引されていない新興企業のための小規模投資家からの資金調達の道筋を提供します。これは、一度、深いポケットのエリートのために予約された投資機会に、より多くの人々が参加することを可能にします。

2015年後半には、証券取引委員会が株式クラウドファンディングを支配するルールを確定しました。 5月からは、誰でもSECのクラウドファンディングに登録するスタートアップに投資することができます。当局の規則は、投資家と新興企業に影響を及ぼす：

12カ月間に人材育成を通じてスタートアップを100万ドルに制限する
年間10万ドル以下を年間収入または純資産の5％（12月のいずれか低い額）にする人々の最大投資を制限する
年間所得および純資産が年間収入または純資産の10％から12％の間のいずれか小さい方の最大投資額を制限する
1000,000ドルでのクラウドファンディングを通じて、誰もが1つ以上のスタートアップに投資できる年間金額を上限に設定する

主な検討事項

しかし、あなたが投資ポートフォリオの一部としてクラウドファンディングに取り組むことができるからといって、それはあなたがすべきことですか？答えはもちろん、それはそれが依存しているということです。

エクイティクラウドファンドは、小規模投資家にはいくつかの利点があります。それはあなたの投資で社会的に意識しやすいようにすることができます。たとえば、発展途上国で低コストの浄水ユニットを建設し、流通させる会社に投資することができます。次の大きな勝者だと思うスタートアップの株式を得ることもできます。あなたは次のFacebookを選ぶチャンスが常にあります。

それでも、スタートアップへの投資は危険です。たとえSECのルールに従っても、株式クラウドファンドに入る前に考慮すべき他の重要な要素があります。

スタートアップの故障率は高いです。 ほとんどの新興企業は失敗し、最初の数年間は多くの企業で運用されています。あなたが混雑したスタートアップがこれらの1つになると、最初の投資のすべてのペニーが失われる可能性があります。
スタートアップの財務は透明ではないかもしれません。 クラウドファンディングを選択する企業は、潜在的な大きな問題を明らかにするための詳細な監査を含め、従来の投資銀行業務プロセスを迂回します。 crowdfundの投資家は、彼らが何をしているのか分からないかもしれません。つまり、損失のリスクが大きくなる可能性があります。
見積もり額が間違っている可能性があります。 crowdfund企業も伝統的な投資評価を迂回します。代わりに、投資は「見積公正価値」で価格設定されます。価格が容易に入手できない場合、これらの価値はしばしば、企業に関与するゼネラルパートナーまたはスポンサーによって決定されます。これらの最良推測見積もりは、売却で実現される実際の金額を反映していない場合があります。

まず、これらの質問を自分自身に聞く

リスクは事実上あらゆる投資の要因です。特にクラウドファンディングに投資する前に、潜在的な挫折を乗り切る能力を常に考慮する必要があります。

本当に準備ができているかどうかを判断するには、次の2つの重要な質問をしてください。

精神的にも、感情的にも財政的にも、この投資全体を失う準備ができていますか？
私がお金を失った場合、私のポートフォリオのこの部分を再構築するのにどれくらい時間がかかりますか？私は時間がありますか？

スタートアップのあらゆる側面を精査し、投資する前に、投資を失うことが多い非常に賢いベンチャーキャピタルですら、彼らは深いポケットがあり、通常は損失を与えることができます。あなたは同じことを言うことができるでしょうか？投資するベンチャー企業が成功すれば、投資収益率が出るまでには何年もかかることがあります。あなたはそれを待つことができますか？

多くの金融プランナーは、クラウドファンディング投資などの投機的な投資をあなたの5〜10％に制限することを推奨しています合計あなたが小規模な投資家であれば、投資ポートフォリオ。これは、投資全体を本当に失う余裕があると仮定しています。保守的なリスク許容度がある場合や完全な損失から回復する時間がない場合は、おそらく投機的な投資を避けるべきです。

クラウドファンディングがあなたに適していると判断した場合は、ファイナンシャルプランナーにどのように正しく行うことができるかお尋ねください。たとえば、雇用主が後援している退職貯蓄自動車の貯蓄を先に無視したくはありません。また、投資ツールの場合と同様に、全体の財務状況を考慮せずにサイロで決済を行うべきではありません。

スティーブブラントン、CFP、ADPA、上級財務プランナーですモザイク金融パートナー. モザイクの詳細ファイナンスフィットネスのチャレンジ.

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