キャッシュ・イズ・キング|

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前回の記事では、ビジネス番号と現金と利益の致命的な違いについて話しました。この記事では、キャッシュフローに影響を及ぼす重要な要素を理解し、ビジネスプランの現金を計画する方法を説明します。

基本的な現金計画の例

簡単な例から始めましょう。図1は、来るお金とお金が流出するという観点から見たビジネスです。

この非常にシンプルなモデルでは、あなたの資金源は現金販売、債権からの支払い、新規貸付金、および借入金である。新しい投資。

図表1：基本的な現金計画

この基本的なレベルでさえ、あなたは、ウィジェットを現金で購入し、金利を支払ったり、支払った請求書を支払う（すなわち、未払金を支払う）潜在的な合併症と数字をコンピュータに結びつける必要性があります。売上債権から見積もられた領収書は、売上高と売掛金残高との論理的関係を持っていなければなりません。同様に、買掛金の支払いは、買掛金の残高と、買掛金を創出した費用および経費に関連していなければなりません。これはビジネスの生存に不可欠なので、販売予測、人事計画、または損益計算書ほど直感的ではありません。

より現実的な例

より現実的なビジネスの例を扱うと、現金計画は迅速に複雑になる可能性があります。

初めの前提

イラスト2と3で、我々は計画収入である出発点を設定した。

イラスト2 ：損益計算書

…および開始時残高

図表3：開始時残高

現金収入の第一歩として使用する簡単なビジネス収入の例を参照してください。売上高は5月にピークを迎えました。この例では、現金販売とクレジット販売の売上を既に分けています。

キャッシュ・フロー内訳

キャッシュ・フロー表、キャッシュ・フロー表、キャッシュ・フロー内訳を説明します。キャッシュフローの数値がバランスシートにどのように直接影響を与え、あるテーブルの別のテーブルへの直接リンクを理解するのに役立ち、あるテーブルの変更が他のテーブルに直接どのように影響するかを調べることができます。

現金源

図表4は、サンプル企業の可能な現金源をリストアップしています。これらのほとんどはバランスシートの影響を受けており、いくつかは損益計算書に由来しています。今のところ、私たちはキャッシュフローだけに焦点を当てます。現金を処理した後、バランスシート上の特定のキャッシュフローの意味について簡単に見ていきます。

図4：現金源

第1行目

現金販売。矛盾を避けるため、売上予測および損益計算書とリンクする必要があります。現金収入とクレジット・オン・セールスの合計売上高。通常、クレジットカードの販売は、ビジネスが1日か2日で収入を得るため、現金販売に分類されます。この場合の現金とは、現金、小切手、クレジットカードを意味し、期間中の売上である、実際のクレジット販売以外のすべてを意味します。 2行目
未収金 は、売掛金の支払いとして顧客から受け取った金額。3行目
在庫の販売は、通常のビジネス以外で販売された在庫の特別な販売を示しています。例えば、製造業者が、通常の販売チャネルおよび通常の販売チャネルの外で、材料または構成要素の過剰在庫を販売することがある。第4および第5行は
その他の流動資産の売却から および 資本の売却によるものである資産 。現在または長期の資産を売却することは、現金を生み出す別の方法です。次の3行は、新しい借入金として会社に入金される金額を見積もる場所です。 3つのそれぞれの違いは、借り入れのタイプと用語の問題です。
From New Current Debt という行は、通常の貸出機関を標準貸出金として利払いで借り入れたお金のためのものです。 新規新規流動負債という行は、未払税金や未払給費、賃金などの項目であり、支払う必要がありますが正式に借り入れられることはありません。通常、この行に関連する利息費用はありません。 New Long-term Debt という行は、より長期的に借りた新しい資金のための行です。 現金源の最後の列
New Capital は、現金の使用

図解5は、サンプル企業に現金を使用する例です。

図解5：現金の使用

現金の最初の、最も明白な使用は、

支払債務 買掛金残高は、あなたが借りているお金です。毎月、あなたはこれのほとんどを払います。
Payrollなどの行 。毎月あなたの従業員と政府に支払う賃金と給与、その他の報酬関連の支払いです。これらの義務は未払金にはならない。
即時経費 という行は、あなたが負担して支払う賃金などのほか、他の経費です。
即時売上原価 行は、上記のものと非常に似ています。違いは、これは、費用の代わりに売上原価であることです 次の行、
利払いは、後に支払われる支払債務を待たずに利息が支払われると仮定している。したがって、利払いは現金を減少させる。金額は損益計算書と一致している必要があります。次の2つの行、
元本支払債務 および 元本支払長期債務は、元本支払い用です。あなたのローンを払うと、現金が失われます。この例では、長期借入金の定期的な支払いと現在の借入金の一部の単一の支払いがあります。 2番目の行の下部に、新しい
在庫を現金 で記録します。 最後の行では、
New Capitalを購入しています。 現金残高の計算 両方のセクションが終了したら、新しい現金源を追加し、現金の使用を差し引きます。図表6：現金残高

この詳細リストでも、現金を削減する可能性のある他の項目は見逃しています。このサンプル表には、現在の資産の購入については何もありません。オーナーの抽選や配当には何も表示されません。利息収入または雑収入の行はありません。これは、異なるテーブル間の関係、および実際のキャッシュフローの計算に関係する依存関係を指摘するための単なる例です。

貸借対照表とのリンク

キャッシュフローを関連させずに現金について話すことはできませんバランスシートに。計画、損益計算書、キャッシュフロー、および貸借対照表の3つの最も重要な財務諸表は、互いにリンクされています。

図7は、前の図のキャッシュフローにリンクされているサンプルのバランスシートを示しています。この貸借対照表の行のほとんどは、キャッシュフローの影響を直接受けるため、現金が変更されるたびに変更する必要があります。

図表7：関連する貸借対照表

現金残高

行は小切手帳の残高です。これはキャッシュフローで計算されます。

売掛金 は、すでに行われた売上に対する顧客からの借金です。残高は、与信による売却に伴い増加し、売掛金の支払により減少する。 在庫金額
の残高を前回残高から直接売上原価を差し引いた金額として計算して、残高を計算します。（ ）資本資産
資本資産 資本資産 資本資産
前回残高と購入した新規資産（現金の使用から）長期的な資産であり、通常は設備および設備である。今月の残高は、前月の残高と購入した新規資産に資産の処分を引いたものを掛けたものに等しい。 累積減価償却は資本資産の価値を低下させる。この月の残高は、先月の残高と損益計算書からの新しい減価償却額です。 買掛金
は、先月の残高に加算額（費用と費用のサブセット）から支払額を差し引いたものになります。新規買掛金には、購入時に支払われなかった新しい在庫と、発生時に支払われなかった売上の間接費、発生時に支払われなかった営業費用、および類似の項目が含まれます。現行書類
（短期）先月の残高プラス新規借入から元本返済を差し引いたものです。利払いは損益計算書に入り、残高に影響を与えないため、含まれていません。
その他の流動負債 は、未払税金および未払給金、支払っていないことを知っている負債のようなものです。
長期負債 （債務）は、借りて元金の支払いで減少すると増加します。残高は先月の残高と現金源としての新たな借入金から現金を使用した元本支払いを差し引いたものになります。サンプルのケースでは、3月の残高は、3月末の376ドルが、2月末の279ドルよりも、97ドル上回るように、新規ローンの100ドル増を差し引き、元本支払いの3ドル減額を示しています。 >払込資本金
は投資資金です。残高は先月の残高と現金源からの新規投資から現金の使用からの配当を差し引いた金額とする。 剰余金
は会社に再投資した累積利益であり、配当金として控除されるものではない。通常、これは年次報告書が作成される年に1回変更されます。 利益
は、昨年末以降の累積収益です。今月の残高は、前月の残高に今月の収入を加えたものに等しくなります。 キャッシュ・フローの理解
キャッシュ・プランは、事業計画の最も重要な財務要素です。それがまったく役に立たない場合、ビジネスプランは、前章で検討した根本的な関係に基づいて現実的な現金見積もりを開発するのに役立ちます。営業予測、人事計画、損益計算書、または貸借対照表の仮定を変更すると、それはキャッシュフローに影響します。ここでの例は、キャッシュフローの仕組みを示しています。利益は現金にとって非常に重要です。利益は売上高（現金を生む）からコストと経費を差し引いたもの（そのコストは現金）であるため、より多くの利益、より良い現金が得られます。あまり明白でないのは、貸借対照表項目の影響です。
資産の増加は現金を減少させます。資産の減少により現金が増加する。 負債の増加により現金が増加する。負債の減少は現金を減少させる。

これらの2つのプリンシパルは、結局、債権、在庫、および買掛金の影響につながります。キャッシュフローの前提を見ると、資産としての債権や在庫の余分なドルは、あなたが現金収支にないドルです。債務の1ドルは現金でも1ドルです。この単純な現金モデルは前章の例と同様に重要な影響を明確に示していませんが、数学と財務原則は同じです。

要約

現金計画は不可欠です。ビジネスプラン。現金と利益の差を管理しなければならない。キャッシュ・フローは、損益計算書と貸借対照表の間にあり、両者を統合します。